43. Erläuterungen zur Kapital­flussrechnung

Free Cashflow

Der Saldo aus dem Mittelzufluss aus betrieblicher Tätigkeit und dem Mittelabfluss aus Investitionstätigkeit bildet den Free Cashflow. Hierdurch ist eine Aussage darüber möglich, wie viele liquide Mittel für Dividendenzahlungen oder für die Tilgung bestehender Schulden zur Verfügung stehen. Der Free Cashflow reduzierte sich gegenüber dem Vorjahr um 153.831 T€ auf - 27.091 T€. Wesentliche Veränderungen resultierten sowohl aus dem operativen Cashflow als auch aus dem Cashflow aus Investitionstätigkeit. Der operative Cashflow sank im Wesentlichen aufgrund einer im Vergleich zum Vorjahr höheren Veränderung der Rückstellungen, niedrigeren Ertragsteuerzahlungen und eines im Vergleich zum Vorjahr niedrigeren operativen Ergebnisses (EBIT). Der Cashflow aus Investitionstätigkeit weist einen im Vergleich zum Vorjahr höheren Zahlungsmittelabfluss aus. Zu dieser Erhöhung trugen im Wesentlichen gestiegene Auszahlungen für Investitionen in das Anlagevermögen und gesunkene Einzahlungen für kurzfristige Einlagen bei.

Veränderung der Verbindlichkeiten aus Finanzierungstätigkeiten

Der Saldo aus Einzahlungen aus der Begebung von Anleihen und der Aufnahme von (Finanz-)Krediten sowie aus Auszahlungen für die Tilgung von (Finanz-)Krediten bildet die Veränderung der Verbindlichkeiten aus Finanzierungstätigkeiten gemäß IAS 7. Im Berichtsjahr kam es im Konzern zur Auszahlung für die Tilgung von (Finanz-)Krediten in Höhe von 34.210 T€ (im Vorjahr: 50.022 T€). In Höhe von 248.491 T€ (im Vorjahr: 67.290 T€) erfolgten Einzahlungen aus der Aufnahme von (Finanz-)Krediten. Diese Veränderung der Verbindlichkeiten aus Finanzierungstätigkeiten zeigt sich im Anstieg der Verbindlichkeiten gegenüber Kreditinstituten in Höhe von 204.825 T€ (im Vorjahr: 20.219 T€) und ein Anstieg der Verbindlichkeiten aus sonstigen Darlehen in Höhe von 21.459 T€ (im Vorjahr: Rückgang in Höhe von 3.851 T€), siehe auch Textziffer 38. Wechselkurseffekte und sonstige Effekte sind zu vernachlässigen.

Die Leasingverbindlichkeiten, siehe auch Textziffer 38 und Textziffer 40, reduzierten sich im Berichtsjahr um 12.723 T€ (im Vorjahr: 32.618 T€), darin saldieren sich im Wesentlichen zahlungsunwirksame Vertragszugänge in Höhe von 32.725 T€ (im Vorjahr: 18.822 T€) und zahlungswirksamen Tilgungen in Höhe von 51.185 T€ (im Vorjahr: 49.396 T€).

Finanzmittelfonds

Der Finanzmittelfonds beinhaltet den Kassenbestand sowie Guthaben bei Kreditinstituten mit einer Restlaufzeit von nicht mehr als drei Monaten sowie Forderungen und Verbindlichkeiten gegenüber der HGV. Die Forderungen gegen die HGV betreffen täglich fällige Tagesgeldguthaben. Die angesetzten Werte entsprechen den Nennbeträgen.